{"id":1871,"date":"2012-09-23T13:28:31","date_gmt":"2012-09-23T11:28:31","guid":{"rendered":"http:\/\/www.depotblog.de\/?p=1871"},"modified":"2012-09-23T14:02:30","modified_gmt":"2012-09-23T12:02:30","slug":"merkmale-des-trading-books-analyse-der-haltezeit","status":"publish","type":"post","link":"https:\/\/www.depotblog.de\/?p=1871","title":{"rendered":"Merkmale des Trading-Books: Analyse der Haltezeit"},"content":{"rendered":"

fortf\u00fchrend zum Beitrag der letzten Woche zur Performance<\/a>, bei dem ich anmerkte, dass die Arbeit mit dem Trading-Book wichtig sei, hier nun der n\u00e4chste Schritt. Ich m\u00f6chte ganz speziell auf die Kennzahlen des\u00a0Trading-Book eingehen, erkl\u00e4ren wie ich damit arbeite und\u00a0welche Schl\u00fcsse ich daraus ziehen kann um die Qualit\u00e4t des Trading zu verbessern und evlt. auch neue Handelsstrategien abzuleiten. Fangen wir an mit der R\u00fcckmeldung zur Haltezeit.<\/p>\n

Haltezeit:<\/strong><\/p>\n

Wichtig hierbei: Die Haltezeit der Gewinner sollte in der Regel wesentlich gr\u00f6\u00dfer sein als die der Verlierer. Es sei denn man betreibt Scalping oder \u00e4hnliche Strategien. Hier l\u00e4sst sich auf jeden Fall sehr gut herauslesen ob man das „Gewinne laufen lassen, Verluste begrenzen.“ beherrscht. Mit meinem Trend-Following-Prinzip ist der Vorteil sofort, d.h. innerhalb von 1-2 Stunden zu wissen, ob der Trade was wird oder nicht. Die Gewinner sind nach wenigen Minuten im Plus, die\u00a0Verlierer laufen oft gleich ins Minus. Hier habe ich festgestellt, dass es am sinnvollsten ist gleich herauszu“scalen“ wie es so sch\u00f6n halb-englisch hei\u00dft. Bedeutet nichts weiter als die Position gleich zu verkleinern. Anf\u00e4nger fangen hier gerne das Hoffen an oder vergr\u00f6\u00dfern auch noch indem sie nachkaufen und lassen den Verlust irgendwann so gro\u00df werden, dass ein Schlie\u00dfen der Position eine echte \u00dcberwindung wird und mental richtig weh tut. Das vermeiden Profis tunlichst! Sie legen sogar den Schwerpunkt ihres Handelns darauf diese Fehler nicht zu begehen. Hier die Eckwerte meiner Trades:<\/p>\n

\u00f8 Haltedauer aller Trades: <\/strong>1,9 Tage
\n\u00f8 <\/strong>Haltedauer falls Intraday ge\u00f6ffnet und geschlossen: <\/strong>4,8 Stunden (eingeschlossen Trades unter 1 Stunde)<\/p>\n

Gesamtanzahl Trades: 102<\/strong>
\nAnzahl Swingtrades (= Haltedauer >=24h):<\/strong> 74
\nAnzahl Intradaytrades:<\/strong> 28, davon 3 mit Haltedauer unter 1 Stunde (alle 3 waren Verlierer..)<\/p>\n

\u00f8 Haltedauer Swingtrades:<\/strong> 2,62\u00a0Tage
\n\u00f8 Haltedauer bei Intraday\u00a0(>1 Stunde\u00a0& <24h Haltezeit):<\/strong> 5,4 Stunden
\n\u00f8 Haltedauer intraday (<1 Stunde):<\/strong> 10,3min
\nMaximale Haltedauer: 14 Tage<\/strong><\/p>\n

–> <\/strong>An diesen Kennzahlen erkennt ihr sofort zu welcher „Gattung“ Trader ihr z\u00e4hlt. Swing-, Kurzfrist-, Mittelfrist- oder Intradaytrader. Vielleicht wird die Auswertung den ein oder anderen von Euch \u00fcberraschen. Z.B. war ich anfangs davon \u00fcberrascht, dass 1\/3 meiner Trades intraday ablaufen. Der genaue Blick auf die Trades verriet mir, dass es „overnight“ Positionen sind. In der Regel sehr erfolgreich und St\u00fctzpfeiler meiner Performance. St\u00fctzpfeiler auch meiner psychologischen Ausgeglichenheit im Trading (mit diesem Kapitel k\u00f6nnte man ein Buch f\u00fcllen..). Jedenfalls verhelfen mir diese Trades mein Wochensoll zu erreichen und den Kopf frei zu haben f\u00fcr die Swing-Trades.<\/p>\n

Jetzt wird es interessanter. Als n\u00e4chstes lohnt es die Gewinner und die Verlierer voneinander zu separieren und sich die Haltezeit erneut anzuschauen.<\/p>\n

Anzahl der Trades<\/strong>: 102 (immer noch..)
\nGewinner<\/strong>: 72
\nVerlierer:<\/strong> 29
\nPari geschlossen:<\/strong> 1<\/p>\n

Hit-Quote:<\/strong> 70,5%<\/p>\n

Haltezeit der Swing-Gewinner:<\/strong> (52 Trades) -> 2,91 Tage (Swingtrades, d.h. Trades < 1 Stunde nicht ber\u00fccksichtigt)
\nHaltezeit aller Gewinner:<\/strong> (72 Trades) -> 2,11 Tage (einschlie\u00dflich Trades mit Haltedauer < 1 Stunde)
\nHaltezeit der Verlierer (alle):<\/strong> 35,13 Stunden, bzw 1,4 Tage
\nMaximale Haltedauer Verlust:<\/strong> 96 Stundne (negativ<\/strong>!)<\/p>\n

–> Eine wichtige R\u00fcckmeldung: Die Haltezeit der Gewinner ist mit 2,91 Tagen fast doppelt so gro\u00df wie die der Verlierer (1,4 Tage). Eine sehr positive und wichtige Erkenntnis und ein entscheidender Faktor f\u00fcr das erfolgreiche Trading. Ich betreibe „cut the losses“. Allerdings noch weiter ausbauf\u00e4hig, wie die maximale Haltezeit der Verlierer zeigt. Auch der genauere Blick auf die Haltezeit der Verlierer belegt, dass die Positionen mit den gr\u00f6\u00dften Verlierer alle l\u00e4nger als 2 Tage gehalten wurden. Hieraus lassen sich schon Handelsstrategien entwickeln, z.B. das einfache Scale-Out bei Positionen, die nach 1-2 Tagen immer noch nicht im Plus sind. Das n\u00e4chste, das man sich anschauen kann ist die Verteilung von longs und shorts in Verbindung mit der Haltedauer:<\/p>\n

Anzahl der Trades<\/strong>: 102 (immer noch..)<\/p>\n

long<\/strong>: 67
\nlong-Gewinner<\/strong>: 51
\nlong-Verlierer<\/strong>: 15 (1 Pari geschlossen)
\nHit-Quote long<\/strong>: 76% (die finde ich bei aller Bescheidenheit sensationell gut)<\/p>\n

short:<\/strong> 35
\nshort-Gewinner<\/strong>: 21
\nshort-Verlierer<\/strong>: 14
\nHit-Quote short<\/strong>: 60%<\/p>\n

–> Allein das Verh\u00e4ltnis der Longs zu Shorts verr\u00e4t schon: Wir haben Bullenmarkt! Es m\u00fcsste meiner Meinung nach dennoch wesentlich h\u00f6her sein. Hier w\u00e4re bereits die erste R\u00fcckmeldung. Ich handle immer noch zu viele shorts. Sie sind zwar was die Hit-Quote betrifft nicht schlecht, aber immerhin deutlich schlechter als die der Longs. Ein R\u00fcckschluss hieraus kann schon lauten: Suche verst\u00e4rkt nach Long-Setups; schaue dir die Short-Verlierer genauer an. War das Setup angebracht? W\u00e4re ein enger TakeProfit sinnvoll gewesen? Hast Du Dich an alle Regeln gehalten? Hier sind jedenfalls extrem wichtige R\u00fcckmeldungen verborgen, die dich von einem MittelklasseTrader, zu einem TopTrader werden lassen.<\/p>\n

Auch hier ist es lohnenswert die Gewinner von den Verlierern zu trennen und sich die Haltezeit anzuschauen:<\/p>\n

short-Gewinner mit Haltezeit > 48 Std:<\/strong> 2
\nshort Gewinner mit Haltezeit bis 48 Std:<\/strong> 19
\nshort Gewinner mit Haltezeit < 24 Std:<\/strong> 11
\nl\u00e4ngste Haltezeit:<\/strong> 120 Stunden
\nDurchschnittliche Haltezeit bei Trades bis 48 Stunden:<\/strong> 11,23 Stunden
\nDurchschnittliche Haltezeit bei Intradaytrades <24 Std:<\/strong> 2,04 Stunden<\/p>\n

–> Wenn man sich die Zahlen so anschaut, versteht man gleich warum Shorts „shorts“ hei\u00dfen. Sie sind von kurzer Haltedauer gepr\u00e4gt. Zumindest gilt das f\u00fcr Bullenm\u00e4rkte, denn auch bei mir haben es nur 2 Trades zum Gewinner geschafft, die l\u00e4nger als 48 Stunden gehalten wurden. Ich habe mir die Details angeschaut, es waren Gl\u00fcckstreffer und nur kleine Gewinne. Wenn ich mit den Setups, die ich nutze, nicht innerhalb von 24 Stunden im Plus bin, muss ich aufpassen. Das ist die Quintessenz hieraus. Aber auch, dass ich shorts konsequent mit einem TakeProfit versehen muss. Laufen lassen ist hier verboten. Denke dran: Bullenmarkt. Diese Kennzahlen ver\u00e4ndern sich wen die Marktlage dreht, dazu kann ich bei gegebener Zeit was schreiben..<\/p>\n

 <\/p>\n

Soviel von mir mit der Haltezeitanalyse. Im Folgenden will ich auf die reinen Zahlen der Ertr\u00e4ge von Geinnund Verluttrades eingehen. Auch da gibt es wichtige R\u00fcckmeldungen v.a. was die Richtung des Tradings – long oder short betrifft. \u00dcbrigens, wer sich fragt, dass die \u00dcberschrift im letzten Postig (200 Trades, 1000%..) nicht passt, stimmt. Die 200 sind einschlie\u00dflich Komissionskosten (Tradinggeb\u00fchren), die bei jedem Trade bei mir im Profit\/Loss auftauchen. Mein Fehler, es waren genau 102 Trades. Mit den RollingFees dann nat\u00fcrlich\u00a0204<\/p>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":"

fortf\u00fchrend zum Beitrag der letzten Woche zur Performance, bei dem ich anmerkte, dass die Arbeit mit dem Trading-Book wichtig sei, hier nun der n\u00e4chste Schritt. Ich m\u00f6chte ganz speziell auf die Kennzahlen des\u00a0Trading-Book eingehen, erkl\u00e4ren wie ich damit arbeite und\u00a0welche Schl\u00fcsse ich daraus ziehen kann um die Qualit\u00e4t des Trading zu verbessern und evlt. auch neue Handelsstrategien abzuleiten. Fangen wir an mit der R\u00fcckmeldung zur Haltezeit. Haltezeit: Wichtig hierbei: Die Haltezeit der Gewinner sollte in Read More …<\/a><\/p>\n","protected":false},"author":1,"featured_media":1849,"comment_status":"open","ping_status":"open","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"footnotes":"","_wpscppro_dont_share_socialmedia":false,"_wpscppro_custom_social_share_image":0,"_facebook_share_type":"","_twitter_share_type":"","_linkedin_share_type":"","_pinterest_share_type":"","_linkedin_share_type_page":"","_instagram_share_type":"","_medium_share_type":"","_threads_share_type":"","_google_business_share_type":"","_selected_social_profile":[],"_wpsp_enable_custom_social_template":false,"_wpsp_social_scheduling":{"enabled":false,"datetime":null,"platforms":[],"status":"template_only","dateOption":"today","timeOption":"now","customDays":"","customHours":"","customDate":"","customTime":"","schedulingType":"absolute"},"_wpsp_active_default_template":true},"categories":[1],"tags":[],"class_list":["post-1871","post","type-post","status-publish","format-standard","has-post-thumbnail","hentry","category-allgemein"],"aioseo_notices":[],"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/www.depotblog.de\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/posts\/1871","targetHints":{"allow":["GET"]}}],"collection":[{"href":"https:\/\/www.depotblog.de\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/www.depotblog.de\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.depotblog.de\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/users\/1"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.depotblog.de\/index.php?rest_route=%2Fwp%2Fv2%2Fcomments&post=1871"}],"version-history":[{"count":19,"href":"https:\/\/www.depotblog.de\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/posts\/1871\/revisions"}],"predecessor-version":[{"id":1892,"href":"https:\/\/www.depotblog.de\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/posts\/1871\/revisions\/1892"}],"wp:featuredmedia":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.depotblog.de\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/media\/1849"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/www.depotblog.de\/index.php?rest_route=%2Fwp%2Fv2%2Fmedia&parent=1871"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/www.depotblog.de\/index.php?rest_route=%2Fwp%2Fv2%2Fcategories&post=1871"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/www.depotblog.de\/index.php?rest_route=%2Fwp%2Fv2%2Ftags&post=1871"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}